巡業カーニバルの見世物小屋で働くスタン・カーライルは、野心を抱いていた、いつかのし上がって大金をつかむという。やがて読心術の手ほどきを受けた彼は、観客の秘密を見抜き、手玉に取る喜びを見いだす。美貌の少女モリーを相棒に次々と新たなカモから稼いでゆくスタン。だが、運命を司るタロットは波瀾の人生を暗示していた…。アカデミー賞監督ギレルモ・デル・トロの手で再び映画化された伝説のノワール・ロマン。